①淳熙五年（1178）秋作。是年春，稼轩应召入京为大理少卿，不足半年，又调任湖北转运副使，这年秋他赴湖北任所，途中舟次扬州，作此词。按：扬州为当时长江北岸军事重镇。绍兴三十一年（1161），金主完颜亮大举南侵，一度占领扬州，后被南宋虞允文率部在采石矶一战击溃，完颜亮也为部属所杀。稼轩过此，抚今追昔，深有感慨，作此抒怀。杨济翁：即杨炎正，诗人杨万里的族弟，年五十二始登进士第。在扬州与稼轩会晤时，曾同舟过镇江，登多景楼，作《水调歌头》一阕，抒请缨无门之慨。稼轩作此词相和。周显先：其人不详。②“落日”二句：言金人大举来犯，即指绍兴三十一年金兵南侵事。猎：行猎，实指发动战争。古代北方游牧部族常趁秋天粮足马肥之际，借行猎为名向南骚扰。③“汉家”二句：谓南宋军队列舰江面，严阵以待，此即指虞允文采石矶抗金事。组练：指军队。耸层楼：形容战舰高大雄壮。④“谁道”三句：写当年金主完颜亮南侵惨败及其死于非命。投鞭飞渡：前秦苻坚以九十万军南侵东晋，曰：“以吾之众旅，投鞭于江，足断其流。”（《晋书·苻坚载记》）但淝水一战，大败而归。此喻完颜亮南侵气焰嚣张，并暗示其最终败绩。鸣髇（xiāo）血污：被响箭射死。鸣髇：响箭。风雨佛狸愁：佛狸是后魏太武帝拓跋焘的小名。他南侵刘宋王朝受挫北撤后，死于宦官之手。此喻完颜亮死于非命。⑤“季子”二句：以苏秦自喻，言其年少南归时的英武气概。季子：苏秦，字季子，战国时代著名纵横家。当其未得志时，曾得赵国李兑资助黑貂裘，西去游说秦王（事见《战国策·赵策》）。⑥“今老矣”三句：谓今过扬州，人已中年，不堪回首当年之事。搔白首：暗用杜甫《梦李白》诗意：“出门搔白首，若负平生志。”⑦“倦游”二句：谓欲退隐江上，种橘消愁。橘千头：用三国丹阳太守李衡事。《襄阳耆旧传》载：太守李衡命人到武陵龙阳洲种橘千株。临终谓其子曰：我家有“千头木奴”，足够你岁岁使用。⑧“二客”三句：称颂友人学富志高，愿为之谋划。二客：指杨济翁、周显先。名胜：名流。万卷诗书事业：化用杜甫《奉赠韦左丞丈》诗意：“读书破万卷，下笔如有神……致君尧舜上，再使风俗淳。”⑨“莫射”二句：劝友人宁当太平侯相，不作战时李广。此牢骚语，讽嘲朝廷轻视战备，不思北伐。射南山虎：指汉将李广。李广闲居蓝田南山时，曾射猎猛虎（见《史记·李将军列传》）。富民侯：《汉书·食货志》：“武帝末年，悔征伐之事，乃封丞相为富民侯。”
【品评】
词以今昔对比抒发愤懑之情。上片展开十七年前的一幅历史图卷：金兵南侵，气焰嚣张；宋军北拒，战舰刚强；末以敌酋兵败身亡告终。歇拍自我画像，英姿飒爽。下片转向现实寄慨抒怀。自隆兴和议以来，爱国志士年华虚度，请缨无路。故词中有白首之叹，归隐之思。接着称颂友人致力学业，结拍劝慰友人，隐寓对朝廷无意北伐的嘲讽。
南乡子
舟行记梦①
【原词】
欹枕声边，贪听咿哑聒醉眠。②梦里声歌花底去；依然，翠袖盈盈在眼前。③别后两眉尖，欲说还休梦已阑。④只记埋怨前夜月，相看，不管人愁独自圆。⑤
【注释】
①淳熙五年（1178）秋，稼轩由临安赴湖北任职，时舟行江上，感梦作此。②“欹枕”二句：写倚枕醉眠，橹声扰人。欹（qī）枕：倚枕。（lǔ）：同橹，摇船用具。咿哑：象声词，摇船声。聒（guō）：嘈杂之声。③“梦里”三句：写梦境。笙歌在花丛，玉人历历在目。翠袖：着绿色衣衫的伊人。④“别后”二句：言玉人欲诉别后相思情，不想梦断人去。两眉尖：双眉紧皱，愁苦貌。梦已阑：梦尽。⑤“只记”三句：记述玉人梦中语：抱怨夜月无情，偏于人离时月圆。意同苏轼《水调歌头》中秋词：“何事长向别时圆。”
【品评】
词题曰“舟行记梦”，所梦何人，本事无考。先写舟中孤寂，摇橹声中，由醉入梦。梦中花丛笙歌动听，伊人宛然在目。换头写伊人倾诉别后相思，然后以对方埋怨人离月圆收结，体现双方依依难舍，情挚意浓。小词写得清丽爽畅，精湛宜人。
破阵子
为范南伯寿。时南伯为张南轩辟宰卢溪，南伯迟迟未行，因作此词勉之。①
【原词】
掷地刘郎玉斗，挂帆西子扁舟。②千古风流今在此，万里功名莫放休。君王三百州。③燕雀岂知鸿鹄，貂蝉元出兜鍪。④却笑卢溪如斗大，肯把牛刀试手不。⑤寿君双玉瓯。⑥
【注释】
①此词为淳熙五年（1178）稼轩在湖北转运副使任上作。范南伯：范如山，字南伯，是稼轩的内弟。张南轩：张栻，字南轩，抗金名将张浚之子，时任荆湖北路转运副使。范南伯被张南轩征聘为卢溪（今湖南泸溪）县令。辟：征召。宰：县令。②“掷地”二句：用范姓故事规勉范南伯。掷地刘郎玉斗：据《史记·项羽本纪》载：鸿门宴上，项羽不听范增劝谏，放走刘邦。范增怒将刘邦赠送的一双玉斗（玉制酒杯）掷于地，用剑击破，愤愤而去。刘郎：指刘邦。挂帆西子扁舟：用范蠡破吴后，载西施放舟五湖事。《史记·越王勾践世家》载：越国大夫范蠡施美人计，助越灭吴，功成名就后，携西施泛舟五湖。西子：即西施。③“千古”三句：谓英雄应立功万里，报效君国。三百州：泛指宋室国土。④“燕雀”二句：谓人当有鸿鹄之志，公侯将相原出于普通士卒。《史记·陈涉世家》载：秦末起义领袖陈涉少时与人佣耕，休息时与同伴闲聊，陈涉说：“苟富贵，无相忘。”同伴笑而应曰：“若为佣耕，何富贵也？”陈涉太息曰：“嗟乎，燕雀安知鸿鹄之志哉！”鸿鹄（hú）：两种远举高飞的大鸟。貂蝉：即貂蝉冠，代指大官。兜鍪（dōu móu）：士兵的头盔，代指士卒。⑤“却笑”二句：劝南伯勿嫌地小职微，正可大才初试。如斗大：形容卢溪地小。《南史·宗慤传》记宗慤语：“我年六十，得一州如斗大。”牛刀：喻大才。《论语·阳货篇》载孔子语：“割鸡焉用牛刀。”喻大才小用。⑥“寿君”句：赠南伯玉杯为寿。玉瓯：玉制酒杯。
【品评】
作者借为南伯祝寿，激励其戮力国事，施展才华。起笔以两位前代范姓故事相勉，接着正面劝告对方，要抓住时机，为国效力。换头阐述万里功业须从小处做起，应就地施展才力，勿计地域大小。结句点明祝寿题面，“玉瓯”与篇首“玉斗”遥相呼应。全篇寓意丰盈，口吻亲切。
摸鱼儿
淳熙己亥，自湖北漕移湖南，同官王正之置酒小山亭，为赋。①
【原词】
更能消、几番风雨，匆匆春又归去。②惜春长怕花开早，何况落红无数。③春且住，见说道、天涯芳草无归路。④怨春不语。算只有殷勤，画檐蛛网，尽日惹飞絮。⑤长门事，准拟佳期又误。蛾眉曾有人妒。千金纵买相如赋，脉脉此情谁诉？⑥君莫舞，君不见、玉环飞燕皆尘土！⑦闲愁最苦。休去倚危栏，斜阳正在，烟柳断肠处。
【注释】
①淳熙六年（1179），辛弃疾由荆湖北路转运副使调任荆湖南路转运副使，同僚王正之（王正己的字）在转运副使官衙内的小山亭置酒饯别。当时辛弃疾南归已十七年，由于受朝内主降派官僚压抑，他调来调去，只被任用为闲散官和地方官，恢复中原的壮志宏图无法实现。因而赋此词抒发郁闷之怀。漕：转运使的省称。②“更能消”二句：叹残春难禁风雨，隐喻国势风雨飘摇。更能消：经不住。③“惜春”二句：写“落红无数”的伤春之感，以“怕花开早”的惜春心理衬托。④“春且住”二句：劝春暂留。⑤“算只有”三句：谓只有画檐蛛网微留春色。此喻关心国势者人少势孤。飞絮：柳絮，象征春色。⑥“长门事”五句：谓遭人嫉妒，难再邀宠。此喻小人弄权，复国大业难成。据《昭明文选·长门赋序》，陈皇后失宠于汉武帝，幽居长门宫，闻司马相如善文，以千金请作《长门赋》。武帝读后感悟，陈皇后由是再度承宠。⑦“君莫舞”二句：呵斥善妒者莫得意忘形，终有恶报。唐玄宗妃杨贵妃，小字玉环。汉成帝皇后赵后，号飞燕，两人均得宠善妒，终获恶报。伶玄有妾樊通德，能讲述当年赵飞燕的故事，伶玄听过飞燕故事后，对樊通德说：“斯人俱灭矣！当时疲精力驰骛嗜欲蛊惑之事，宁知终归荒田野草乎！”（《赵飞燕外传》附《伶玄自叙》）
【品评】
前阕叹春光难留。由风雨送春发端，继而惜春、留春、怨春，收到仅有多情蛛网沾惹一丝半片柳絮，可谓春之残迹。婉转说来，感情层层深化。后阕伤美人迟暮，糅合历史故事，予以宛曲体现。一层佳人被冷落遭疑忌，一层委曲幽怨难得倾诉，一层斥恃宠妒人之辈必归湮灭。“闲愁最苦”一句收拢。煞拍烟柳斜阳，一派凄迷，既拍合春归，又暗示前景暗淡。以佳人感春自伤，拟英雄生不逢时，自古骚人惯用此法。此词表面伤春，实为忧时，明写佳人被妒，隐喻忠臣遭谗，所谓“闲愁”，实乃家国时代之忧思。以宛曲隐约手法摅布一腔忠愤；绮丽其表，沉郁其里；笔势千回百转，风调抑郁顿挫。回肠荡气，独擅千秋。
阮郎归
耒阳道中为张处父推官赋①
【原词】
山前灯火欲黄昏，山头来去云。鹧鸪声里数家村，潇湘逢故人。②挥羽扇，整纶巾。少年鞍马尘。③如今憔悴赋《招魂》，儒冠多误身。④
【注释】
①作于淳熙六七年（1179—1180）间，时稼轩在湖南任上，当是巡视州郡适逢故人有感而作。耒（lěi）阳：今湖南耒阳，宋代隶属荆湖南路。张处父推官：其人不详。推官：州郡所属的助理官员。②潇湘逢故人：袭用梁柳浑《江南曲》中语：“洞庭有归客，潇湘逢故人。”潇湘：潇水、湘水，在湖南零陵合流后，统称潇湘。故人：即指张处父。③“挥羽扇”三句：忆及张氏少年戎马生涯。张处父可能少年时期有过一段军事生活。挥羽扇，整纶（guān）巾：手执羽毛扇，头戴青丝带做成的帽子，这是魏晋时代儒将的服饰。苏轼《念奴娇》词：“羽扇纶巾，谈笑间、樯橹灰飞烟灭。”鞍马尘：指驰骋战马。④“如今”二句：言友人而今仕途失意，惟赋《招魂》类诗赋、缅怀往昔而已。《招魂》：楚辞篇名，一般认为是屈原作。儒冠多误身：谓书生不谙世故，误了自己。此袭用杜甫《赠韦左丞丈》诗中语句：“纨袴不饿死，儒冠多误身。”儒冠：书生的帽子，代指书生。
【品评】
上片描绘巧遇故人的自然背景，山村灯火暗淡，居民稀少，氛围清冷，隐见张处父平淡艰辛的退居生涯。下片回顾友人少年的戎马生涯，羽扇纶巾，神态潇洒，鞍马驰骋，英恣勃勃。收尾转入当前，显见仕途沦落，心地抑郁。体现出对方早年志在有为，老来壮怀莫酬。这既是为友人鸣不平，也是自抒感慨。
减字木兰花
长沙道中，壁上有妇人题字，若有恨者，用其意为赋。①
【原词】
盈盈泪眼，往日青楼天样远。②秋月春花，输与寻常姐妹家。③水村山驿，日暮行云无气力。④锦字偷裁，立尽西风雁不来。⑤
【注释】
①词作于淳熙六七年（1179一1180）间，时稼轩在湖南任上，行经长沙，目睹一遭遇生活不幸的女士壁间的题词，遂赋此词，以表同情。②“盈盈”二句：写妇人失去美好的生活，含泪悲啼。青楼：华贵的闺房。曹植《美女篇》：“借问女何居，乃在城南端。青楼临大路，高门结重关。”③“秋月”二句：言年迈色衰，难与他人比美。④“水村”二句：谓居处清贫，身如行云，漂泊无定。⑤“锦字”二句：谓寄书无人，难以通讯。锦字：指书信。《晋书·列女传·窦滔妻苏氏》：“滔，苻坚时为秦州刺史，被徙流沙。苏氏思之，织锦为回文旋图诗以赠滔。宛转循环以读之，词甚凄婉。”雁：古时谓雁能传书。
【品评】
上片写那位妇人失去了往日的幸福生活，当前处境与过去反差很大，难以与普通姐妹相比。下片写她如今生活清苦，孤身漂泊不定，撰写书信，也无法投递。其人处境难耐，情景悲凉凄惶。小词写得浅近通俗，体现了作者对其不幸际遇的深深同情。
木兰花慢
席上送张仲固帅兴元①
【原词】
汉中开汉业，问此地、是耶非？②想剑指三秦，君王得意，一战东归。③追亡事，今不见；但山川满目泪沾衣。④落日胡尘未断，西风塞马空肥。⑤一编书是帝王师。小试去征西。⑥更草草离宴，匆匆去路，愁满旌旗。⑦君思我、回首处，正江涵秋影雁初飞。⑧安得车轮四角，不堪带减腰围。⑨
【注释】
①本篇作于淳熙八年（1181）秋。上年冬稼轩由湖南调任知隆兴（今江西南昌）兼江西安抚使，其时张仲固任江西运判，次年秋，张氏调为兴元（今陕西汉中）知府，稼轩作此词饯行。张仲固：张坚，字仲固。帅兴元：即兴元长官。②“汉中”二句：谓汉中当为汉家开业的基地，是否？汉中：此指兴元。《读史方舆纪要》：“兴元《禹贡》为梁州地，秦汉以来皆曰汉中，宋平孟蜀，升为兴元府。”兴元：是南宋西部的边防重镇。③“想剑指”三句：言刘邦统领三秦，春风得意，乘胜东归，与项羽争霸天下。二三秦：项羽为阻遏刘邦东向争霸，曾三分关中，立秦降将章邯、司马欣、董翳为三王，称“三秦”。后刘邦灭三秦，一统关中（事见《史记·高祖本纪》、《史记·项羽本纪》）。④“追亡事”三句：谓追回将才之事，今已不见，中原沦落令人悲伤。追亡：指追回韩信。韩信有将帅之才，初归刘邦未得重用，怒而离去，萧何追回韩信，竭力推荐，刘邦乃拜信为将，成就了灭楚兴汉的大业。“山川满目”句：唐李峤《汾阴行》：“山川满目泪沾衣，富贵荣华能几时。”⑤“落日”二句：言落日下金兵飞马扬尘，西风中我军战马空肥。下句与陆游《关山月》“厩马肥死弓断弦”用意相同。⑥“一编书”二句：以张良相勉，愿友人西去大展奇才，为国立功。《史记·留侯世家》载，张良少时过下邳圯桥，遇一老人。老人赠良一编书，曰：“读此，则为王者师矣。”所赠乃《太公兵法》。后张良辅汉成为开国元勋。⑦愁满旌旗：隐寓任务艰巨，离愁深重。⑧“君思我”二句：设想友人于征途中思念自己的情景。江涵秋影雁初飞：系采用杜牧《九日齐山登高》诗中原句。⑨“安得”二句：写自己对友人的惜别和思念之情。车轮四角：幻想留住友人。唐陆龟蒙《古意》诗：“君心莫淡薄，妾意正栖托。愿得双车轮，一夜生四角。”带减腰围：谓因思友而渐消瘦。杜甫《伤秋》诗：“懒慢头时栉，艰难带减围。”
【品评】
这是一首送别词，因友人西帅汉中，故以汉中故实发端，明写刘邦据汉中创业，暗责宋室苟安江南，无心复国。“追亡事，今不见”，讽喻朝廷不重人才，以致爱国志士面对破碎山河，泪湿征衣。“胡尘未断”、“塞马空肥”，显示出当今局面的严重危急。下片在动荡的时代背景下抒发别情。先称赏友人多才，勉励其逞才卫国，继写惜别、眷恋、相思之友情，“君思”、“安得”，从彼此两方面着笔，见出双方情谊浓挚。词既流露了伤时忧国之慨，又体现了依恋惜别之情。
沁园春
带湖新居将成①
【原词】
三径初成，鹤怨猿惊，稼轩未来。②甚云山自许，平生意气；衣冠人笑，抵死尘埃。③意倦须还，身闲贵早，岂为莼羹鲈脍哉。④秋江上，看惊弦雁避，骇浪船回。⑤东冈更葺茅斋。好都把、轩窗临水开。要小舟行钓，先应种柳；疏林护竹，莫碍观梅。⑥秋菊堪餐，春兰可佩，留待先生手自栽。⑦沉吟久，怕君恩未许，此意徘徊。⑧
【注释】